5819 カナレ電気
- 配当利回り
- 4.19%
- 配当性向
- 38%
- DOE
- 2.37%
- 総合スコア
- 61.2pt
用語の解説（クリックで開く）
- 配当利回り
- 直近1年の配当金合計 ÷ 現在株価 × 100(%)。高いほどインカムが厚い目安。
- 配当性向
- 配当金 ÷ 当期純利益 × 100(%)。30〜50%が安心ゾーン。80%超は持続性に注意。
- PER
- 株価 ÷ 1株利益。低いほど利益に対し割安とされる（業種差あり）。
- PBR
- 株価 ÷ 1株純資産。1倍割れは資産に対し割安の目安（業種差あり）。
- ROE
- 当期純利益 ÷ 自己資本 × 100(%)。資本効率の指標。10%以上なら優良の目安。
- ROA
- 当期純利益 ÷ 総資産 × 100(%)。会社全体の資産効率。
- DOE
- 配当金 ÷ 自己資本 × 100(%)。利益より変動しにくい自己資本が分母なので、配当の安定方針が読み取れる。日本企業はおおむね2〜4%、中央値は3%前後。
- 自社利回り比(sy)
- 現在利回り ÷ 過去5年平均利回り。1超なら自社の過去より割安な水準。
- 連続増配
- 分割調整済み配当が前年比で増えた年数。同額維持は非減配として別途カウント。
- 非減配
- 配当を減らしていない年数（増配または同額維持）。長いほど配当が安定。
- 自己資本
- 会社の資産のうち返済不要な株主のお金。純資産ともいう。
- 自己資本比率
- 自己資本 ÷ 総資産 × 100(%)。高いほど借金依存が低く財務が頑丈。
- フリーキャッシュフロー
- 本業で稼いだ現金から投資を引いた残り。配当の原資。マイナス続きは要注意。
- 時価総額
- 株価 × 発行済株式数。会社の市場価値。大きいほど値動きが安定しやすい。
- EPS
- 1株あたり利益。配当の元手。EPSが伸びれば増配余地も広がる。
- BPS
- 1株あたり純資産。会社の解散価値の目安。
- 営業利益率
- 営業利益 ÷ 売上高 × 100(%)。本業の稼ぐ力。
- 5年平均利回り水準
- 配当利回りが過去5年平均に一致する株価。今の株価がこれより下なら、利回りは5年平均より高い。
- 5年最低利回り水準
- 配当利回りが過去5年の最低まで下がる株価。今の株価がこれより上なら、利回りは5年で最も低い側。
- 減配
- 配当を前年より減らすこと。配当株投資では最も避けたいイベント。
1. 企業概要
カナレ電気（5819）は非鉄金属の企業です。まず配当の全体像を数字で押さえます。
| 項目 | 値 |
|---|---|
| 銘柄コード | 5819 |
| 業種 | 非鉄金属 |
| 配当利回り（株価ベース） | 4.19% |
| 1株配当（最新期・分割調整済） | 66.00円 |
| 総合判定 | 対象外 |
| 総合スコア | 61.2 |
| 連続増配 | 1年 |
| 非減配 | 1年 |
| 配当性向 | 37.56% |
| PER / PBR | 10.64 / 0.67 |
| ROE | 6.49% |
| DOE（株主資本配当率） | 2.37%（業種中央値 3.22%） |
カナレ電気は非鉄金属に属する小型株で、時価総額は約131億円です。直近本決算のROEは6.49%で、非鉄金属の中央値9.01%を下回ります。営業利益率は12.07%で、非鉄金属の中央値6.50%を上回ります。自己資本比率は90.39%、フリーキャッシュフローは約-18.5億円のマイナスです。EPSは2011年12月期の82円から2025年12月期の176円へ伸びました。
2. 配当の魅力
配当利回りの水準と、増配・非減配の記録を見ます。下の表とグラフが手がかりです。
| 期間 | 最大 | 平均 | 最小 |
|---|---|---|---|
| 5年 | 5.84% | 3.92% | 2.04% |
| 3年 | 5.10% | 4.12% | 3.38% |
| 1年 | 4.24% | 3.89% | 3.38% |
| 現在 | 4.19% | — | — |
| 会計年度 | 1株配当 （分割調整済） | 配当性向 | EPS |
|---|---|---|---|
| 16/12 | 47.00円 | 25.11% | 187円 |
| 17/12 | 48.00円 | 29.82% | 161円 |
| 18/12 | 48.00円 | 31.50% | 152円 |
| 19/12 | 48.00円 | 43.83% | 110円 |
| 20/12 | 28.00円 | 27.81% | 101円 |
| 21/12 | 30.00円 | 29.71% | 101円 |
| 22/12 | 35.00円 | 27.19% | 129円 |
| 23/12 | 62.00円 | 35.38% | 175円 |
| 24/12 | 57.00円 | 37.34% | 153円 |
| 25/12 | 66.00円 | 37.56% | 176円 |
DOEで見る減配しにくさ
DOEは配当÷自己資本。利益は年ごとにブレます。でも自己資本はそう簡単には減りません。だからDOEが高い会社ほど、業績が少し傾いても配当を保ちます。
この会社のDOEは2.37%（業種中央値は3.22%）。日本企業の目安2〜4%にきれいに収まります。配当方針は安定寄りです。
いまの利回りは4.19%。5年平均の3.92%より高い位置にいます。線が上のほうにあるときは、過去の自分と比べて株価が安い局面です。ちなみに5年間の最高は5.84%でした。
直近1年の平均利回り（3.89%）は5年平均（3.92%）より低め。最近は株高で利回りが縮んでいる、と読めます。
2024年に減配があった点は要チェック。そこからの回復ぶりを棒グラフで確認してください。
※連続増配・非減配の年数は自動算出値です。重要な投資判断の前には、企業のIR資料での確認を推奨します。
いまの配当利回りは4.19%です。5年平均の3.92%／直近1年平均の3.89%をいずれも上回ります。過去5年のレンジは2.04%〜5.84%で、高い側にいます。
調整後の1株あたり配当は2007年12月期27円、2008年12月期18円、2010年12月期36円、2011年12月期25円、2012年12月期27円、2013年12月期30円、2014年12月期40円、2015年12月期45円、2016年12月期47円、2017年12月期48円、2018年12月期48円、2019年12月期48円、2020年12月期28円、2021年12月期30円、2022年12月期35円、2023年12月期62円、2024年12月期57円、2025年12月期66円と推移しました。連続増配は1年、非減配は1年です。直近の減配は2024年でした。※連続増配・非減配の年数は自動算出値です。重要な投資判断の前には、企業のIR資料での確認を推奨します。
減配のしにくさを示すDOE（純資産配当率）は2.37%です。非鉄金属の中央値3.22%を下回ります。全国的な目安の2〜4%（中央値3%前後）の範囲内です。配当性向は37.56%で、利益に対して余裕があります。
3. 業績と財務の安定性
配当を支える収益力と財務の健全性を確認します。
| 指標 | 値 |
|---|---|
| ROE | 6.49% |
| ROA | 5.70% |
| DOE | 2.37% |
| 自己資本比率 | 90.39% |
| EPS / BPS | 176 / 2784 |
| 収益性スコア | 1.34 |
| 還元スコア | 0.87 |
| 割安スコア | 0.64 |
売上高成長率は5.91%、EPS成長率は15.13%です。直近の業績は伸びています。EPSは2011年12月期82円、2012年12月期87円、2013年12月期115円、2014年12月期172円、2015年12月期174円、2016年12月期187円、2017年12月期161円、2018年12月期152円、2019年12月期110円、2020年12月期101円、2021年12月期101円、2022年12月期129円、2023年12月期175円、2024年12月期153円、2025年12月期176円と推移しました。ROEは6.49%で、非鉄金属の中央値9.01%を下回ります。ROAは5.70%で、非鉄金属の中央値3.97%を上回ります。営業利益率は12.07%で、非鉄金属の中央値6.50%を上回ります。自己資本比率は90.39%、フリーキャッシュフローは約-18.5億円のマイナスです。
4. 割安度
PERは10.64倍、PBRは0.67倍です。PBRは非鉄金属の中央値1.25倍を下回り、純資産に対しては控えめな水準です。配当利回りは自社の5年平均と比べて1.07倍です。過去の自分と比べれば利回りは高く、株価は控えめな側にいます。割安スコアは0.64です（収益性スコア1.34・還元スコア0.87との対比）。スコアリングの判定根拠は「FCFマイナス」です。
過去5年の配当利回りレンジを、株価の水準に置き換えたものです。いまの株価がそのレンジのどこにあるかを示します。前提は「配当が今の水準を保つこと」で、業績の変化は織り込んでいません。売買を推奨するものではありません。
| 区分 | 株価水準（対応利回り） |
|---|---|
| 現在株価 | 1696円（利回り4.19%） |
| 5年平均利回りに戻る株価 | 1811円（利回り3.92%） |
| 5年最高利回り時の株価 | 1216円（利回り5.84%） |
| 5年最低利回り時の株価 | 3480円（利回り2.04%） |
いまの株価は1811円（利回りが5年平均に戻る水準）を下回っています。利回りは5年平均より高く、過去のレンジでは株価が低い側にあります。
株価は1811円（利回りが5年平均に戻る水準）の下にあります。過去5年の利回りで見れば、株価は低い側です。
5. 総合判断
総合判定: 対象外（スコア 61.2）
配当性向超過・FCFマイナス・データ欠損など、本システムの足切り条件に該当しました。参考情報としてご覧ください。
判定根拠:
FCFマイナス
＋ 利回り4%以上
△ 直近3年内に減配
総合スコアは61.2点、判定は「除外」です。加点はつぎの点です。利回り4%以上。注意点は「直近3年内に減配」です。
連続増配は1年、非減配は1年です。2024年に減配の履歴があります。※連続増配・非減配の年数は自動算出値です。重要な投資判断の前には、企業のIR資料での確認を推奨します。異常値の検出はありません。
6. よくある質問
カナレ電気の株価は割安ですか、割高ですか？
配当利回りは4.19%で、過去5年平均の3.92%を上回る水準です。総合スコアによる区分は「対象外」です。売買を推奨するものではありません。
同社は何年連続で増配していますか？
1年連続で増配しています（株式分割調整後の1株配当ベース）。また1年間、配当を減らしていません。
同社の配当性向はどのくらいですか？
配当性向は約38%です。一般に30〜50%が無理のない理想帯とされます。
同社は過去に減配したことがありますか？
直近の減配は2024年で、それ以降は減配していません。
本記事は情報提供を目的としたものであり、特定の銘柄の売買を推奨・勧誘するものではありません。投資に関する最終的な判断は、ご自身の責任において行ってください。
